半岛体育说到理财，很多朋友第一时间会想到银行理财、股票、房产投资或者现在比较热门的P2P以及PE等等。最近，保险又火了起来，根据央视最新的调查显示，2015年普通百姓的理财需求中，保险排在了第一位，那么，什么是保险理财呢？
在我们的认识中，就是一种风险管理工具，比如车险，在车辆使用过程中，道路风险时刻存在，不能预测，买了保险就等于我们只需付出少量保费就让不确定的风险造成的损失有了确定的补偿标准，以小博大，对投保人和保险公司都有好处，这就是保险最基本的功能，那么这和理财有什么关系呢？
我们知道，保险公司除了给风险定价以外，由于保费收取和赔付有一个时间差，保费的管理就是一门学问，保险公司手里会有一个资金池用于风险准备和日常运营，所以，保险公司尤其是寿险公司，经营的是人寿风险，投保理赔周期很长，保险公司会有专门的理财团队来管理这笔资金，主要目的是让这笔资金保值、增值，以保证偿付能力并形成保险公司的另一个利润增长点。基于理财团队的专业管理，客户也可以单独委托保险公司管理资金，这样的保单就是理财保单。
既然是保险公司理财保单（这里主是要介绍寿险的理财保单），那么一定有个保险标的，人寿保险公司的保险标的无非是两种：人的寿命和健康，所以在本金安全的设计上，就会和这两种标的挂钩，即一旦出现身故赔付或疾病赔付时，要么赔保额，要么赔保单的账户价值（现金价值+红利），或者退已交保费加一定的利息，两者取大者。就是说保险理财是一个带赔付条件的保本理财。若在短期内主动去解约就会损失本金，赔付金额一定是大于本金的。
的理财功能是以人的寿命和健康风险（主要是重大疾病）发生的周期为理财周期的，合同周期一般在10年以上，因此在投资策略和费用收取方式上就和短线投资不同，若客户要在短期内又想保本，又想有收益是不行的，保险理财工具就不适合你。所以家庭资产配置中需要长期积累，将来刚性支出的钱，如教育金、养老金等就适合放在保险公司管理。
正是因为保险公司管理的是长周期合同，短期内客户不会动用本金，计息方式就选择的是复利计息，即利用时间做杠杆，所以时间越长，客户的收益越大，客户的最终收益不仅和收益率有关系，还和时间长短有关，当然在演示数据中经过了几十年的时间最后的价值是本金的好几倍一定都不奇怪，不要被这样的数据吓到，也不要觉得收益率有多高。
1）保障+理财，如储蓄型的和有高额身故赔偿的，在年交保费中就包含了风险保障成本和理财本金，例如，30岁男性，保额50万，20年缴费，年保费为15000元，这15000元的保费就有管理成本、风险保费和投资本金，投资本金体现在保单上就是现金价值。即凡是有现金价值的保单就是带理财功能的保单。那么这里就有区别了，有些重疾保单保障很宽，赔付额度高，但是保费还很便宜，那么这种保单的现金价值相对就要低些，若你是看重保障，又追求保费便宜，这类保单就适合你，若你想保障和保值兼顾，就要关注保障范围和现金价值了。这类保单的特点是赔付一定比保费总额高几倍，同时有现金价值。
2）纯理财。就是去掉了保障功能的保单，这类保单一定是没有健康保障的，只有身故或满期给付，保费甚至高于保额，这类保单主要就是看如何缴费？如何领取？预定利率是多少？可能的收益范围是哪个区间？收益来自哪里等，和自己的理财目标契合度是多少？一些终身寿险（保额基本和保费持平，有分红和不分红两种）、万能险就属于这种保单。我会在以后系列文章中详细介绍理财类保单的账户类型。
1、这类保单是理财，不是投资，收益率范围在产品发布时的银行一年期定期存款率的2-4倍，超过这个范围的利率预期一般是是达不到的。
2、这类保单周期较长，有短期资金需求的客户不适合投这类保单。一般的周期在10年以上，10以内的收益和银行存款差不多。
3、由于是复利计息，在时间周期拉长的情况下，账户利益会非常可观，但是这并不表示收益率就高，复利的威力是很大的。
4、富裕人士购买的目的和普通老百姓的目的不同，富裕人士看重的是安全性，收益性在其次。普通老百姓可能会被所谓的高收益吸引，当成投资品来买，这样是错误的。普通老百姓就是强制储蓄、抗通胀、为将来刚性支出做准备，应该看重安全性、稳定性、定期定额的方便性。
